Vad är Directional Movement Index (DMI)?
The Directional Movement Index, eller DMI, är en indikator som utvecklades av J. Welles Wilder 1978 och som identifierar i vilken riktning priset på en tillgång rör sig. Indikatorn gör detta genom att jämföra tidigare toppar och dalar och rita två linjer: en positiv riktningsrörelselinje (+DI) och en negativ riktningsrörelselinje (-DI). En valfri tredje linje, kallad directional movement line (DX) visar relativt skillnaden mellan linjerna.
När +DI ligger över -DI finns det mer uppåtriktat tryck än nedåtriktat tryck i priset. Om -DI ligger över +DI finns det mer nedåttryck i priset. Denna indikator kan hjälpa näringsidkare att bedöma trendriktningen. Korsningar mellan linjerna används också ibland som handelssignaler för att köpa eller sälja.
Key Takeaways
- Directional Movement Index (DMI) är en teknisk indikator som mäter både styrkan och riktningen av en prisrörelse, avsedd att minska falska signaler.
- DMI använder två standardindikatorer, en negativ (-DM) och en positiv (+DN), tillsammans med en tredje, det genomsnittliga riktningsindexet, eller DX, som inte är riktningsberoende men som visar momentum.
- Desto större spridningen mellan de två primära linjerna är, desto starkare är prisutvecklingen. Om +DI ligger långt över -DI är pristrenden starkt uppåtgående. Om -DI ligger långt över +DI är pristrenden starkt nedåtgående.
- DX mäter styrkan i trenden, antingen uppåt eller nedåt; en avläsning över 25 indikerar en stark trend.
Formlerna för Directional Movement Index (DMI) är:
Beräkning av Directional Movement Index (DMI)
- Beräkna +DM, -DM och True Range (TR) för varje period. Vanligtvis används 14 perioder.
- +DM är Current High – Previous High.
- -DM är Previous Low – Current Low.
- Använd +DM när Current High – Previous High är större än Previous Low – Current Low. Använd -DM när Previous Low – Current Low är större än Current High – Previous High.
- TR är det största av Current High – Current Low, Current High – Previous Close eller Current Low – Previous Close.
- Glättar 14-perioders medelvärden av +DM, -DM och TR. Nedan följer formeln för TR. Sätt in värdena -DM och +DM för att beräkna de utjämnade medelvärdena för dessa också.
- Första 14TR = Summan av de 14 första TR-avläsningarna.
- Nästa 14TR-värde = Första 14TR – (Föregående 14TR/14) + Nuvarande TR
- Nästan, dela det utjämnade +DM-värdet med det utjämnade ATR-värdet för att få +DI. Multiplicera med 100.
- Divider det utjämnade -DM-värdet med det utjämnade TR-värdet för att få-DI. Multiplicera med 100.
- Det valfria Directional Movement Index (DX) är +DI minus -DI, dividerat med summan av +DI och -DI (alla absoluta värden). Multiplicera med 100.
Vad säger Directional Movement Index (DMI) till dig
DMI används i första hand för att hjälpa till att bedöma trendriktningen och ge handelssignaler.
Korsningar är de viktigaste handelssignalerna. En lång handel tas när +DI korsar över -DI och en uppåtgående trend kan vara på gång. En säljsignal uppstår när -DI sjunker under -DI. En kort handel inleds när -DI sjunker under +DI eftersom en nedåtgående trend kan vara på gång.
Men även om denna metod kan ge en del bra signaler kommer den också att ge en del dåliga eftersom en trend inte nödvändigtvis utvecklas efter inträde.
Indikatorn kan också användas som ett verktyg för att bekräfta en trend eller en handel. Om +DI ligger långt över -DI har trenden styrka uppåt och detta skulle hjälpa till att bekräfta nuvarande långa affärer eller nya långa handelssignaler baserade på andra inträdesmetoder. Om -DI ligger långt över +DI bekräftar detta den starka nedåtgående trenden eller korta positioner.
The Average Directional Movement Index, eller ADX, är ett utjämnat medelvärde av DX, och är en annan indikator som kan läggas till DMI.
Skillnaden mellan Directional Movement Index och Aroon-indikatorn
DMI-indikatorn består av två rader, med en valfri tredje rad. Aroonindikatorn består också av två linjer. De två indikatorerna visar både positiva och negativa rörelser och hjälper till att identifiera trendriktningen. Beräkningarna är dock olika, så korsningar på var och en av indikatorerna kommer att inträffa vid olika tidpunkter.
Begränsningar av Directional Movement Index
Directional Movement Index (DMI) är en del av ett större system som kallas Average Directional Movement Index (ADX). Trendriktningen i DMI kan införlivas med styrkeavläsningarna i ADX. Avläsningar över 20 på ADX innebär att priset har en stark trend. Oavsett om man använder ADX eller inte är indikatorn fortfarande benägen att producera många falska signaler.
+DI- och -DI-avläsningar och korsningar är baserade på historiska priser och återspeglar inte nödvändigtvis vad som kommer att hända i framtiden. En crossover kan inträffa, men priset kanske inte reagerar, vilket resulterar i en förlorad handel. Linjerna kan också korsa varandra, vilket resulterar i flera signaler men ingen trend i priset. Detta kan i viss mån undvikas genom att endast ta affärer i den större trendriktningen baserat på långsiktiga prisdiagram, eller genom att införliva ADX-avläsningar för att hjälpa till att isolera starka trender.