Action Alerts Plus Review
- Valoare
.
.
Rezumat
Action Alerts Plus este o scrisoare de știri despre investiții și un serviciu de selectare a acțiunilor de către Jim Cramer. Serviciul oferă selecții de acțiuni și sfaturi de investiții bazate pe strategiile de investiții ale lui Cramer. Citiți această recenzie pentru a vedea dacă vi se potrivește.
Despre Action Alerts Plus
Action Alerts PLUS este un buletin informativ de investiții condus de Jim Cramer de la Mad Money de pe CNBC și de personalul său de la TheStreet.com. Buletinul informativ urmează o filozofie de investiții conservatoare care se adresează în principal investitorilor pensionari. Toate recomandările de cumpărare/vânzare emise de Cramer sunt executate în trustul său caritabil Action Alerts PLUS, asigurându-se că interesele lui Cramer și ale cititorilor buletinului sunt aliniate. Action Alerts Plus este similar cu serviciul furnizat de Motley Fool și Investor’s Business Daily. Citiți recenzia pentru a vedea cum se compară.
Cine este Jim Cramer?
Jim Cramer este probabil cea mai cunoscută personalitate de pe Wall Street. Începutul său pe piețe a fost mai degrabă netradițional. El investea în acțiuni în timpul facultății de drept și își promova selecțiile de acțiuni pe robotul său telefonic. Acest lucru a dus la faptul că proprietarul cotidianului The New Republic i-a dat 500.000 de dolari pentru a investi, pe care Cramer a obținut un randament de 30% în doi ani. La scurt timp după aceea, a devenit agent de bursă la Goldman Sachs, apoi și-a format propriul fond de investiții, Cramer, Berkowitz & Co. Fondul a avut un CAGR de 24% în perioada în care Cramer a lucrat la fond, între 1988 și 2000.
În prezent, Cramer este cunoscut pentru emisiunea sa de pe CNBC, Mad Money.
Opțiuni de preț pentru Action Alerts Plus
Un abonament anual la Action Alerts PLUS vă va costa 300 de dolari pe an.
Performanța portofoliului
Performanța performanței buletinului a fost în centrul atenției în 2016, după ce o lucrare Warton a arătat că fondul caritabil Action Alerts PLUS a rămas în urma performanței S&P 500. Acest lucru a dus la mulți experți care au atacat valoarea serviciului (mai ales atunci când servicii precum Stock Advisor și Motley Fool Rule Breakers bat în mod constant piața). Cred că este important să ne amintim că grupul demografic pe care îl vizează Cramer nu sunt investitorii de fonduri de acoperire care caută alfa, ci mai degrabă investitorii pensionari care caută companii bune, cu risc scăzut, pe termen lung. Nu scuz subperformanța, dar folosirea S&P 500 ca unic punct de referință poate fi un pic eronată uneori, având în vedere că mulți sunt sceptici în ceea ce privește investițiile indexate.
Cu aceste precizări, să analizăm performanța Action Alerts PLUS.
După cum puteți vedea, portofoliul Action Alerts PLUS a rămas în mod constant în urma pieței pe o perioadă de 15 ani. Și, în plus, lucrarea de la Wharton susține că randamentele portofoliului lui Cramer se datorează în mare parte randamentelor pieței, și nu alegerii unor singure acțiuni.
Analiză a tranzacțiilor
Pentru fiecare tranzacție făcută în portofoliul trustului, AAP scrie un articol în care explică raționamentul pentru care a făcut fiecare tranzacție. Analiza lor nu este revoluționară și este destul de asemănătoare cu multe articole pe care le veți citi pe TheStreet.com și InvestorPlace. Ei citează știri recente și tendințe seculare ca motive pentru cumpărarea și vânzarea de acțiuni. De exemplu, AAP a cumpărat recent mai multe acțiuni la Nvidia și și-a îmbunătățit ratingul acțiunilor, deoarece acestea au scăzut recent cu ~10%. Ei citează faptul că sunt încrezători în NVDA pe termen lung datorită prezenței lor în industrii în creștere, cum ar fi jocurile, centrele de date și vehiculele autonome.
Iată câteva acțiuni recente luate în portofoliu.
Este demn de remarcat, că pentru un portofoliu pe termen lung, AAP face o bună parte din tranzacționare. Ei vor vinde porțiuni din pozițiile lor la creșteri și vor crește sau stabili poziții pe baza retragerilor. Aceste tipuri de tranzacții par să contrazică o mulțime de principii de investiții pe termen lung salutate de investitori precum Warren Buffett și Charlie Munger (în afară de a cumpăra mai multe companii bune la retrageri).
Runduirile săptămânale
Runduirile săptămânale ale AAP sunt o privire săptămânală asupra mișcărilor prețurilor de pe piețe, știri, date economice și noi poziții stabilite de AAP. Acestea sunt, de obicei, destul de lungi în comparație cu un articol obișnuit, cu toate acestea, este vorba în principal de raportare. Tot ceea ce se regăsește în roundupurile săptămânale, în afară de noile poziții ale AAP, poate fi găsit pe alte site-uri de știri de pe piață, cum ar fi Bloomberg, CNBC, TheStreet, MarketWatch și altele. Acestea fiind spuse, este destul de convenabil să ai întreaga săptămână de piață rezumată într-un singur articol și, probabil, va trebui să faci ceva vânătoare pentru a obține acest lucru la alte surse de știri fără să te abonezi.
Investment Indices
AAP creează patru portofolii bazate pe obiectivele diferitelor tipuri de investitori. În loc să urmăriți portofoliul lor mare, cu câteva zeci de acțiuni, puteți alege un obiectiv de investiții și puteți urmări un portofoliu mai concentrat pe baza acelui obiectiv.
- Indexul de valoare
- Indexul de creștere
- Indexul de amestec
- Indexul de venit
Aceasta este funcția mea preferată inclusă în AAP. Investitorii care au învățat de la Buffett și Graham vor fi atrași de portofoliul de valoare, în timp ce profesioniștii mai tineri, cu o toleranță mai mare la risc, vor tinde probabil spre portofoliul de creștere, iar indicele de venit este creat pentru investitorii la pensie.
În portofoliul de valoare, veți vedea acțiuni precum Darden Restaurants și Kohls, în timp ce portofoliul de creștere are companii precum Salesforce și Paypal. Portofoliul mixt are companii precum JPMorgan și Apple, iar indicele de venit are companii precum Pepsi și Nordstrom.
Considerații calitative
Când urmăriți un serviciu de buletin informativ de selectare a acțiunilor, trebuie să vă întrebați dacă proprietarii acelui buletin informativ împărtășesc o filozofie de investiții similară cu a dumneavoastră. Este puțin probabil ca un investitor deep value să se simtă confortabil să ia decizii de investiții pe baza recomandărilor unui investitor/comerciant de creștere în stilul Investor’s Business Daily și viceversa. Din fericire pentru potențialii clienți ai AAP, aceștia își expun considerațiile calitative.
Când analizează conducerea unei companii, ei caută transparență, capacitatea de a aloca capitalul în mod rațional și o execuție consecventă. Totuși, nu se oprește aici, ci se uită și la modelul de afaceri al unei companii. Ei pun întrebări precum: există o propunere de valoare unică? Este avantajul lor competitiv (dacă există) durabil? Are o bunăvoință? În plus, ei se preocupă de diversificarea veniturilor și a geografiei.
Gânduri finale despre Action Alerts Plus al lui Jim Cramer
Am intrat în abonamentul meu la Action Alerts PLUS cu un oarecare scepticism. Cinicul din mine se temea că serviciul ar putea fi un „cash-in” pe seama faimei Mad Money a lui Cramer. Am fost plăcut surprins să constat că AAP oferă multă valoare pentru prețul relativ ieftin de 300 de dolari pe an, un preț care a fost redus de-a lungul anilor.
Obțineți un flux consistent de selecții de acțiuni, dar mai important, idei de investiții. Cramer are degetul pe pulsul pieței și este primul care află despre multe sectoare emergente. Chiar dacă selecția sa de acțiuni dintr-un sector nou nu este preferata ta, îți dă o idee de a găsi concurenții acelei companii și de a face un fel de investiție în acea industrie. Aceasta este, pentru mine, cea mai mare valoare adăugată. A veni cu un flux de idei de investiții de calitate este dificil.
În plus, aveți un hub central de investiții unde puteți efectua cercetări prin intermediul roundupurilor săptămânale, analizelor de piață, cărților albe, apelurilor lunare ale membrilor cu Cramer și punând întrebări prin intermediul forumului membrilor.
Ca în cazul oricărei achiziții, există întotdeauna avertismente. AAP cu siguranță nu este pentru toată lumea. Nu cred că investitorii profesioniști sau semiprofesioniști vor găsi o tonă de valoare de la ea, deoarece probabil că au deja o sursă de idei zilnice de investiții/comercializare, cercetare, analiză de piață și altele asemenea. Cred că AAP este foarte valoros pentru investitorul simplu, care dorește să obțină un risc scăzut și un randament consistent al economiilor sale, fără a cheltui prea mult timp. Este de la sine înțeles că ar trebui să faceți cercetări independente cu privire la orice idee de tranzacționare/investiție pe care o primiți și să nu vă încredeți orbește în nimeni, chiar dacă se numește Jim Cramer.
.