Wat is krediet- en levensverzekering?
Een kredietverzekering is een levensverzekering om de uitstaande schulden van een kredietnemer af te lossen als deze overlijdt. De nominale waarde van een krediet levensverzekeringspolis neemt proportioneel af met het uitstaande leningbedrag naarmate de lening in de loop van de tijd wordt afbetaald, totdat beide een waarde van nul bereiken.
Life Insurance
How Credit Life Insurance Works
Credit life insurance wordt meestal door banken verkocht bij het afsluiten van een hypotheek; het kan ook worden aangeboden wanneer u een autolening of een kredietlijn afsluit. Het doel is om uw erfgenamen te beschermen als u overlijdt, omdat het beleid de lening zal afbetalen. Als uw echtgeno(o)t(e) of iemand anders medeondertekenaar is van uw hypotheek, beschermt de kredietverzekering hen tegen het betalen van de lening na uw overlijden. Dit kan aantrekkelijk zijn als u de primaire kostwinner in uw gezin bent, en de medeondertekenaar van de lening niet in staat zou zijn om betalingen te doen in het geval van uw overlijden.
Maar in de meeste gevallen zijn erfgenamen die geen medeondertekenaars van uw leningen zijn, niet verplicht om uw leningen af te betalen wanneer u overlijdt; schulden worden over het algemeen niet geërfd. De uitzonderingen zijn de weinige staten die gemeenschapseigendom erkennen, maar zelfs dan kan alleen een echtgenoot aansprakelijk zijn voor uw schulden-niet uw kinderen. Wanneer banken geld lenen, is een deel van hun geaccepteerde risico dat de lener zou kunnen sterven voordat de lening is terugbetaald. Als zodanig beschermt een levensverzekering de kredietverstrekker, niet uw erfgenamen. In feite gaat de uitbetaling op een kredietlevensverzekeringspolis rechtstreeks naar de kredietgever, niet naar uw erfgenamen.
Key Takeaways
- Credit life insurance is een gespecialiseerd type levensverzekeringspolis bedoeld om specifieke uitstaande schulden af te betalen in het geval dat de kredietnemer overlijdt voordat de schuld volledig is afgelost.
- Een dergelijke polis kan door bepaalde kredietverstrekkers voor specifieke doeleinden worden vereist.
- Credit life-polissen hebben een looptijd die overeenkomt met de looptijd van de lening en afnemende overlijdensuitkeringen die overeenkomen met de verminderde uitstaande schuld in de loop van de tijd.
- Credit life-polissen hebben, vanwege hun specifieke aard, vaak minder strenge acceptatievereisten.
Krediet levensverzekering is slechts een manier om een gezamenlijke kredietnemer te beschermen
Als uw doel is om een echtgenoot te beschermen tegen het afbetalen van uw schulden na uw overlijden, kan het zinvoller zijn om een conventionele termijn levensverzekering te kopen. In dat geval, wanneer u overlijdt tijdens de looptijd van de polis, wordt de waarde van de polis belastingvrij uitgekeerd aan uw echtgenoot. Hij of zij kan de opbrengst geheel of gedeeltelijk gebruiken om schulden af te lossen. Termijndekking van een levensverzekeringsmaatschappij is meestal goedkoper dan kredietlevensverzekering voor hetzelfde dekkingsbedrag.
Bovendien daalt kredietlevensverzekering in waarde in de loop van het beleid, omdat het alleen het uitstaande saldo op de lening dekt; de waarde van een termijnlevensverzekering blijft hetzelfde.
Geen medisch onderzoek nodig
Een voordeel van een kredietlevensverzekeringspolis is dat deze vaak minder strenge gezondheidsonderzoeken vereist, en in veel gevallen helemaal geen medisch onderzoek. Dit staat bekend als gegarandeerde uitgifte levensverzekering. Daarentegen is een levensverzekering op termijn bijna altijd afhankelijk van een medische keuring; zelfs als u in goede gezondheid verkeert, zal de premieprijs hoger zijn als u ouder bent.
Krediet levensverzekering is vrijwillig
Het is tegen de federale wet om krediet levensverzekering in een lening te vereisen, of om leningsbeslissingen te baseren op de acceptatie van krediet levensverzekering.Niettemin wordt kredietlevensverzekering soms ingebouwd in een lening, waardoor uw maandelijkse betalingen hoger zijn, dus het is belangrijk om uw geldschieter hierover te vragen.
The Bottom Line
Credit life insurance betaalt de schulden van een lener af als de lener sterft. U kunt het over het algemeen kopen van een bank bij het afsluiten van een hypotheek, wanneer u een kredietlijn neemt of een autolening krijgt. Dit type verzekering is vooral belangrijk als uw echtgenoot/echtgenote of iemand anders medeondertekenaar is van de lening, om hen te beschermen tegen het moeten terugbetalen van de schuld. Het beschermt ook uw echtgenoot of erfgenamen in staten waar erfgenamen niet beschermd zijn tegen de uitstaande schulden van een ouder.