Mi az irányváltoztatási index (DMI)?
A Directional Movement Index vagy DMI egy J. Welles Wilder által 1978-ban kifejlesztett mutató, amely azonosítja, hogy egy eszköz árfolyama milyen irányban mozog. Az indikátor ezt úgy teszi, hogy összehasonlítja a korábbi csúcsokat és mélypontokat, és két vonalat húz: egy pozitív irányú mozgásvonalat (+DI) és egy negatív irányú mozgásvonalat (-DI). Egy opcionális harmadik vonal, az úgynevezett irányított mozgásvonal (DX) viszonylagosan mutatja a vonalak közötti különbséget.
Ha a +DI a -DI felett van, akkor az árfolyamban több a felfelé irányuló nyomás, mint a lefelé irányuló. Ha a -DI a +DI felett van, akkor több lefelé irányuló nyomás van az árban. Ez a mutató segíthet a kereskedőknek a trend irányának megítélésében. A vonalak közötti kereszteződéseket néha vételi vagy eladási kereskedelmi jelzésként is használják.
Főbb tanulságok
- Az irányított mozgás index (DMI) egy olyan technikai indikátor, amely az ármozgás erősségét és irányát is méri, és célja a hamis jelzések csökkentése.
- A DMI két standard mutatót használ, egy negatív (-DM) és egy pozitív (+DN) mutatót, egy harmadikkal, az átlagos irányváltozási indexszel (average directional index, vagy DX) együtt, amely nem irányváltozó, de a lendületet mutatja.
- Minél nagyobb a két elsődleges vonal közötti különbség, annál erősebb az ártrend. Ha a +DI jóval a -DI felett van, akkor az ártrend erősen felfelé mutat. Ha a -DI jóval a +DI felett van, akkor az ártrend erősen lefelé mutat.
- DX a trend erősségét méri, akár felfelé, akár lefelé; a 25 feletti érték erős trendet jelez.
Az irányított mozgás index (DMI) képletei:
Az irányított mozgásindex (DMI) kiszámítása
- Kalkulálja ki a +DM, -DM és a True Range (TR) értékeket minden egyes időszakra. Általában 14 időszakot használunk.
- +DM az Aktuális Magas – Előző Magas.
- -DM az Előző Alacsony – Aktuális Alacsony.
- A +DM-et akkor használjuk, ha az Aktuális Magas – Előző Magas nagyobb, mint az Előző Alacsony – Aktuális Alacsony. Használja a -DM-et, ha a Previous Low – Current Low nagyobb, mint a Current High – Previous High.
- TR a Current High – Current Low, a Current High – Previous Close vagy a Current Low – Previous Close közül a nagyobbik.
- A +DM, -DM és TR 14 periódusú átlagainak simítása. Az alábbiakban a TR-re vonatkozó képletet mutatjuk be. Illessze be a -DM és +DM értékeket, hogy ezek simított átlagait is kiszámítsa.
- Első 14TR = Az első 14 TR leolvasás összege.
- Következő 14TR érték = Első 14TR – (Előző 14TR/14) + Aktuális TR
- A következőben ossza el a simított +DM értéket a simított ATR értékkel, hogy megkapja a +DI értéket. Szorozza meg 100-zal.
- Elosztja a simított -DM értéket a simított TR értékkel, hogy megkapja a-DI-t. Szorozza meg 100-zal.
- A választható Directional Movement Index (DX) a +DI mínusz -DI, osztva a +DI és -DI összegével (minden abszolút érték). Szorozzuk meg 100-zal.
Mit árul el az Irányváltozási Index (DMI)
A DMI-t elsősorban a trend irányának értékelésére és a kereskedési jelzésekre használják.
A kereszteződések a fő kereskedési jelzések. A hosszú kereskedés akkor történik, amikor a +DI a -DI fölé keresztezi a -DI-t, és egy emelkedő trend lehet folyamatban. Eladási jelzést akkor kapunk, ha a -DI a -DI alá esik. Short kereskedés akkor indul, amikor a -DI a +DI alá esik, mert csökkenő trend lehet folyamatban.
Míg ez a módszer néhány jó jelzést produkálhat, néhány rosszat is, mivel a belépést követően nem feltétlenül alakul ki trend.
A mutató trend vagy kereskedés megerősítő eszközként is használható. Ha a +DI jóval a -DI felett van, akkor a trend felfelé erősödik, és ez segítene megerősíteni a jelenlegi hosszú kereskedéseket vagy más belépési módszereken alapuló új hosszú kereskedési jeleket. Ha a -DI jóval a +DI felett van, ez megerősíti az erős csökkenő trendet vagy a rövid pozíciókat.
Az Average Directional Movement Index vagy ADX a DX simított átlaga, és egy másik mutató, amely hozzáadható a DMI-hez.
Az irányított mozgás index és az Aroon indikátor közötti különbség
A DMI indikátor két vonalból áll, egy opcionális harmadik vonallal. Az Aroon indikátor szintén két vonalból áll. A két indikátor mindkettő pozitív és negatív mozgást mutat, segítve a trend irányának azonosítását. A számítások azonban eltérőek, így az egyes indikátorok keresztezései különböző időpontokban következnek be.
Az irányított mozgásindex korlátai
Az irányított mozgásindex (DMI) egy nagyobb rendszer része, amelyet átlagos irányított mozgásindexnek (ADX) neveznek. A DMI trendiránya beépíthető az ADX erősségének leolvasásával. Az ADX 20 feletti leolvasása azt jelenti, hogy az ár erősen trendszerű. Akár használjuk az ADX-et, akár nem, az indikátor még mindig hajlamos sok hamis jelzést produkálni.
+DI és -DI leolvasások és keresztezések történelmi árakon alapulnak, és nem feltétlenül tükrözik, hogy mi fog történni a jövőben. Kereszteződés előfordulhat, de előfordulhat, hogy az ár nem reagál, ami egy vesztes kereskedést eredményez. A vonalak kereszteződhetnek is, ami többszörös jelzést eredményez, de nincs trend az árban. Ez némileg elkerülhető, ha a hosszú távú árdiagramok alapján csak a nagyobb trend irányában kötünk kereskedéseket, vagy ha az ADX-értékeket beépítjük az erős trendek elkülönítésének segítésére.