Co je penzijní plán 702(j)?

Když zkoumáte způsoby financování svého důchodu, můžete narazit na něco, co nese jeden z těchto názvů:

• Plán 702(j)
• Plán 7702
• Soukromý plán 7702
• Infinite Banking Concept®
• Bank on Yourself®
• Staňte se svou vlastní bankou
• Životní pojištění s vysokým zhodnocením peněz. pojištění

Ti, kdo tyto produkty nebo strategie uvádějí na trh, tvrdí, že poskytují výnosy 40 až 60krát vyšší než výnosy z hotovosti ležící na vašem bankovním účtu – což není těžké, když bankovní účty vyplácejí 0.01 % úrok. Říkají také, že vám poskytují způsob, jak si půjčit na velké nákupy, aniž byste se museli kvalifikovat prostřednictvím věřitele. Říkají také, že tyto nástroje jsou tajným typem účtu, o kterém vláda nechce, abyste věděli, ale do kterého hlavní politické osobnosti, miliardáři a bankéři sypou své vlastní peníze – což je velmi pochybné.

Měli byste se tedy hned teď přihlásit ke svému makléřskému účtu a založit si 702(j)? Ne, to není možné – ale ne proto, že by vám v tom bránila vláda. Účet 702(j) si nemůžete založit prostřednictvím svého zaměstnavatele, banky ani makléřské společnosti, protože nic takového neexistuje.

Můžete si ho ale pořídit u svého spřáteleného pojišťovacího agenta nebo finančního plánovače. Plán 702(j) je pouze marketingový termín pro trvalé životní pojištění, které se řídí článkem 7702 amerického zákoníku. „Pojišťovací agenti tento termín a téma v posledních letech hojně využívají, aby přesvědčili lidi ke koupi trvalého životního pojištění,“ říká Samuel R. Price, nezávislý makléř společnosti Assurance Financial Solutions, který prodává životní pojištění, pojištění pro případ invalidity a dlouhodobé péče.

Chcete-li pochopit, jak to všechno souvisí s penzijními a spořicími plány, čtěte dále.

Plán 702(j):

Nejprve si definujme tyto pojmy. Když říkáme, že nic takového jako plán 702(j) neexistuje, myslíme tím toto: Na rozdíl od plánů 401(k), 403(b) nebo 457(b), které jsou pojmenovány podle příslušných paragrafů daňového zákoníku, v daňovém zákoníku neexistuje žádný paragraf 702(j), který by se týkal penzijních plánů nebo daňově odloženého spoření.

V rámci daňového zákoníku existuje několik paragrafů 702 (například v hlavách 5, 15, 17, 32, 33 a 44).V kapitole 15 hlavy 33 existuje dokonce oddíl 702(j), který se zabývá projekty týkajícími se přítokových toků. Ale žádný oddíl 702(j) v daňovém zákoníku, který by se zabýval investicemi, neexistuje.

Nyní v rámci zákoníku Spojených států, kodifikace všech obecných a trvalých zákonů USA, existuje oddíl 7702, který se zabývá daňovým režimem pojistných produktů. Abychom byli konkrétnější, mluvíme o hlavě 26, podtitul F, kapitola 79, oddíl 7702. Existuje však i oddíl 7702(j), který se zabývá „Některými církevními plány pojistného plnění pro případ smrti financovanými z vlastních zdrojů, které se považují za životní pojištění.“

Plány 702(j) jsou pojistné smlouvy

Na oddíl 7702 tyto plány 702(j) odkazují. V podstatě se jedná o smlouvy trvalého životního pojištění, které se řídí tímto oddílem amerického zákoníku. Proč je vypuštěna jedna ze sedmiček a odkud se vzalo „j“, je záhadou – je možné, že je to proto, aby tento nástroj zněl více jako 401(k) nebo 403(b).

Ať už je důvod jakýkoli, nazývat pojistku plánem 702(j) je „nóbl způsob, jak obléknout životní pojištění“, říká finanční konzultant a poradce Richard Sabo, zakladatel společnosti RPS Financial Solutions a informátor pojišťovacího průmyslu.“Životní pojištění je jedním z produktů s nejvyššími provizemi v oboru, a proto ho lidé už léta prodávají jako všechno možné, ale je to prostě životní pojištění.“

Jistě, trvalé životní pojištění – celoživotní, variabilní nebo univerzální – které akumuluje nezdaněnou peněžní hodnotu, na kterou si pojistníci mohou půjčit, není nový koncept. Lze pojistnou smlouvu podle § 7702 použít pro důchodový příjem? Určitě. Pro většinu lidí to však není nejlepší volba a neměla by být pro nikoho jedinou možností.

Výhody pojistné smlouvy 7702

Většina Američanů nepřispívá na své důchodové spořicí účty maximální povolené roční částky a třetina dospělých Američanů nemá na důchod nic naspořeno. Řekněme však, že každoročně financujete své penzijní účty na maximum. Co byste ještě mohli udělat pro to, abyste spořili daňově výhodným způsobem?“

Dobrou volbou by mohla být pojistná smlouva 7702. Často má smysl také pro lidi, kteří se obávají daňových důsledků povinných minimálních výplat (RMD) z tradičních individuálních penzijních účtů (IRA) a penzijních fondů 401(k), placení daně z příjmů ze sociálního zabezpečení nebo doplatků pojistného na část B systému Medicare. Podle Centers for Medicare & Medicaid Services (CMS) činí v roce 2021 standardní měsíční pojistné části B 148,50 USD, zatímco roční odpočitatelná částka pro zapsané činí 203 USD. Některé z těchto obav se týkají střední třídy, zejména vyšší střední třídy. Rozhodně se však dotýkají i bohatých.

Pojištění 7702 poskytuje tzv. daňovou diverzifikaci. Poskytuje zdroj příjmu, který se nezapočítává do příjmu ani se nezdaňuje jako příjem, protože je to vlastně půjčka proti peněžní hodnotě pojistky.

Další potenciální výhodou, jak vysvětluje Price, je, že „trvalé životní pojištění může být pojistkou proti negativnímu sledu výnosů“, což umožňuje pojistníkovi čerpat hotovost z pojistky v letech, kdy se jeho tradičním investicím nedaří a není optimální čas na jejich likvidaci za účelem získání příjmu.

Musíte si však pořídit dobře sestavenou pojistku od špičkové pojišťovny a musíte rozumět tomu, jak funguje.

Jak funguje financování pojistky 7702

Při koupi jakéhokoli typu životního pojištění platíte pojistné výměnou za pojistnou ochranu. Když si koupíte termínované životní pojištění, pojištění auta nebo pojištění domácnosti, téměř všechny peníze z pojistného jdou na pojištění, přičemž určité procento jde na provozní náklady pojišťovny.

Když si koupíte trvalé životní pojištění, část pojistného jde na náklady na pojištění (které zajišťuje pojistné plnění pro případ smrti pro vaše dědice), část jde na prodejní provize (které kompenzují makléře nebo agenta, který vám pojistku prodává) a část jde na peněžní hodnotu pojistky, což je něco jako spořicí nebo investiční účet připojený k pojistné smlouvě. Aby však bylo jasno, peněžní hodnota ve skutečnosti není spořicím nebo investičním účtem (více o tomto tématu v následující části). Vypadá to, jako by to byly vaše peníze, ale když zemřete, ponechá si je pojišťovna. Nepřipadnou vašim oprávněným osobám.

Podívejme se na pojistné částky podrobněji. Trvalé životní pojištění může nabídnout flexibilitu ve výši pojistného, které jste povinni platit. Namísto placení měsíčního nebo ročního pojistného můžete například zaplatit jedno velké pojistné na začátku (toto se nazývá jednorázové životní pojištění). Vaše pojistka by pak byla plně financována. Na druhém konci byste mohli platit minimum, nejmenší částku, která udrží vaši pojistku v platnosti.

Při uzavření pojistky 7702 děláte něco mezi těmito dvěma extrémy. Platíte pojistné několik let, třeba sedm až dvanáct, ale platíte více než minimum. Tímto způsobem vaše pojistka akumuluje peněžní hodnotu pomaleji, než kdybyste platili pojistné jednorázově, ale rychleji, než kdybyste toto pojistné rozložili například na 30 let. Spousta lidí nemůže nebo nechce platit velké jednorázové pojistné – chtějí platit měsíčně nebo ročně podle toho, jak vydělávají peníze prací.

Co nemůžete udělat, je platit příliš vysoké pojistné po dobu těchto 7 až 12 let. Co je „příliš mnoho“? Je to složité, ale pokud platíte příliš mnoho, daňový zákoník říká, že vaše pojistná smlouva již není pojištěním, ale modifikovanou smlouvou o důchodu (MEC). Výplaty MEC podléhají zdanění a případně i sankcím.

Jak vybrat peníze z pojistky 7702

Pokud potřebujete peníze v důchodu – nebo kdykoli jindy – můžete je získat půjčkou z peněžní hodnoty pojistky 7702. Stejně jako penzijní účet, například 401(k) nebo IRA, roste peněžní hodnota vaší pojistky s odloženým zdaněním. Na rozdíl od těchto typů účtů však při výběru peněz z pojistky 7702 neplatíte daň z příjmu a za výběr peněz před dosažením věku 59,5 let nehrozí žádná sankce.

Technicky se však jedná o půjčku, a proto musíte z vybraných prostředků platit úroky. Úrokové sazby se v dnešním prostředí relativně nízkých sazeb mohou pohybovat od 1 % do 6 % v závislosti na pojistce.

A musíte si dát pozor na to, kolik si půjčíte. Nemůžete vybrat 100 % peněžní hodnoty, protože to způsobí zánik pojistky. Zánik pojistné smlouvy je velký problém, protože vzniká obrovský daňový účet z toho, co Chris Acker, zprostředkovatel termínovaného životního pojištění, nazývá „fantomový příjem“. V ideálním případě vám pojišťovna nedovolí půjčit si více než 90 % peněžní hodnoty a zavede ochranná opatření, která zabrání zániku pojistné smlouvy.

„Spotřebitelé musí být velmi opatrní při výběru pojišťovny pro trvalé pojištění, protože pokud pojistka zanikne kvůli tomu, že si vezmete příliš velkou část peněžní hodnoty, mohou vzniknout daňové povinnosti za roky hromadění,“ říká Price. „Některé pojišťovny jsou lepší než jiné a vytvářejí pojistky s ochranou proti nadměrné výpůjčce, která chrání pojistníka před tím, aby si z pojistky vzal příliš mnoho peněz. Jiné tak dobré nejsou a neupozorní pojistníka, když se jeho pojistka chystá k samovolnému zániku.“

Jak dále vysvětluje Sabo, pokud si na pojistku neustále berete půjčky a jsou vám účtovány úroky z půjček, může se stát, že hodnota vaší půjčky dosáhne stejné výše jako hodnota hotovosti, a v tu chvíli pojistka zanikne. Pak se všechny tyto půjčky stanou najednou předmětem daně. Dodává, že je „velmi složité“ zajistit, aby půjčky byly skutečně nezdaněnými výplatami. Jediný způsob, jak může být pojistka skutečně osvobozena od daně, je, že si ji ponecháte až do své smrti, kdy se nesplacené půjčky a úroky odečtou od pojistného plnění pro případ smrti.

Z tohoto důvodu není pojistka 7702, kterou chcete použít jako nástroj pro odchod do důchodu, dobrým způsobem, jak zajistit pojistné plnění pro případ smrti pro své dědice. Jejím účelem je umožnit vám půjčit si na peněžní hodnotu pojistky, dokud jste naživu.

Charakteristika dobré pojistky 7702

Problém s takovým využitím životního pojištění 7702, vysvětluje Acker, spočívá v tom, že „vše musí proběhnout správným způsobem: Dividendy musí být vypláceny správným způsobem, úvěr musí být strukturován správným způsobem a musí být obsluhován a ilustrován správným způsobem.“ Dobrá obsluha pojistky je pro její účinnost zásadní.

Pojišťovna musí zajistit, aby klient splácel úvěry podle plánu, říká. Pojišťovna také dbá na to, abyste pojistku nepřefinancovali, což by způsobilo, že by se stala MEC (jak je uvedeno výše), a tudíž by ztratila požadované daňové výhody. To by bylo rozhodně v rozporu s účelem „plánu 702(j)“, kterým je poskytnout dodatečný zdroj nezdaněných důchodových příjmů.

Dobrá pojistka 7702 bude mít také takzvané „nepřímé uznání“ na rozdíl od „přímého uznání“. Při nepřímém uznání získáte stejné dividendy bez ohledu na to, zda jste si peníze z peněžní hodnoty pojistky půjčili, nebo ne. Vzhledem k tomu, že celým smyslem strategie využití životního pojištění pro důchodový příjem je půjčit si peníze z peněžní hodnoty, nechcete pojistku, jejíž dividendy se sníží, když si vezmete půjčku z pojistky.

A co nezdaněný růst peněžní hodnoty? Pojistka 7702 vám přináší výnos nejen tehdy, když se trhům daří, ale neztrácí peníze, když se trhům nedaří. Vaše ztráty jsou omezené – ale stejně tak i vaše výnosy. Dobrá pojistka bude mít relativně vysoký vzestup, takže během býčího trhu můžete těžit více. Je však logické, že pokud budete mít omezené ztráty, budete mít také omezené zisky.

Nevýhody pojistek 7702

I když máte dobrou pojistku 7702, stále platíte ony provize a poplatky, které jsou jednou z největších nevýhod jakéhokoli typu trvalého pojištění. „Existují poplatky předem, jako je prodejní zatížení, měsíční poplatky za výdaje a náklady na pojištění, jakož i různé poplatky, které brzdí růst peněžní hodnoty,“ říká Sabo.

„Pokud vložíte peníze do 401(k), pak do něj jde 100 % vašich peněz a je investováno. Podkladové investice mohou mít určité nákladové poplatky, ale vaše peníze jsou plně investovány.“ Naproti tomu Sabo dále vysvětluje: „Pokud vložíte peníze do životní pojistky, strhávají si z ní prodejní poplatek, účtují měsíční administrativní poplatek a jsou zde náklady na pojištění. Jak je to tedy tak skvělá investice, když jdete zpět ještě předtím, než začnete?“

Řekněme, že jste ochotni tyto poplatky zaplatit. Je pojišťovna ochotna přesně rozepsat, kolik z vašeho pojistného jde na tyto náklady? Společnost, která je transparentní a poskytne vám poctivá čísla, může být společností, které skutečně budete chtít dát své dolary z pojistného.

Přesto, co jiného byste si mohli koupit za peníze, které jdou na náklady pojišťovny? Stojí vám tyto náklady ve vaší situaci za to, abyste získali výhody pojištění 7702? To je otázka, na kterou si můžete odpovědět pouze vy – ideálně s pomocí fiduciárního finančního poradce, který se vám nesnaží prodat nic jiného než radu a který je ze zákona povinen upřednostnit vaše zájmy před svými vlastními. A pokud jste bohatí, chcete také, aby to byl poradce, který se specializuje na pomoc klientům s vysokým čistým jměním.

Podtrženo a sečteno

Plán 702(j) je pouze marketingový termín pro trvalé životní pojištění, které se řídí článkem 7702 amerického zákoníku. Tyto typy pojistných smluv nejsou podvodem, ale jsou vhodné pouze pro malou podmnožinu lidí, kteří jsou bohatí a vyčerpali většinu jiných možností využití svých přebytečných peněžních prostředků. I v tomto případě mají tyto pojistky různé složitosti a úskalí, kterým musí potenciální pojistníci rozumět.

Většině lidí navíc nedává smysl platit provize a poplatky pojišťovně za privilegium, že si mohou půjčit zpět své vlastní peníze i s úroky – a to i v případě, že tyto peníze rostou bez zdanění.

Pro většinu lidí je nejlepším způsobem, jak se „pojistit“, plně financované IRA a penzijní účty nabízené zaměstnavatelem. Nejoblíbenějšími penzijními plány jsou tradiční a Roth IRA. HSA je další dobrou možností pro ty, kteří jsou ochotni riskovat vysoce odpočitatelné zdravotní pojištění.